مؤشر القوة الحقيقية (TSI) هو مؤشر زمني لقياس الزخم في الأسواق المالية. يقيس التغير الملسّق في السعر عبر تضخيم الحركات المستمرة وتقليل الضجيج باستخدام تلطيف مزدوج. يستخدمه المحلّلون والمتداولون كأداة مساعدة لفهم قوة الاتجاه وتحديد حالات التباعد أو انعكاس الزخم دون تقديم توصيات مباشرة للشراء أو البيع.
نظرة سريعة على مؤشر True Strength Index
- الفئة: مؤشر زخم.
- نوع الإشارة: غالبًا تأكيدية مع بعض الخصائص المبكرة عند التباعد، لكنه يحتوي على تأخير بسبب التلطيف.
- أين يُستخدم: فوركس، أسهم، سلع، وأسواق العملات الرقمية بشكل عام.
- الإعدادات الشائعة: إعدادات شائعة هي التلطيف طويل المدى 25 والتلطيف قصير المدى 13 وخط إشارة 7 (25,13,7 شائعة).
- أفضل الأطر الزمنية الشائعة: يومي، أربع ساعات، ساعة — يمكن ضبطه للاطار الزمني المرغوب حسب الأفق التداولي.
- أهم نقطة قوة: يخفف الضجيج بفعالية ويبرز الزخم المستمر مما يساعد على رؤية اتجاهات حقيقية وتباعدات.
- أهم نقطة ضعف: التلطيف المزدوج يضيف تأخيرًا قد يؤدي إلى إشارات متأخرة أو انزلاق في الأسواق شديدة التقلب.
شرح مبسّط لمفهوم مؤشر True Strength Index
الفكرة الأساسية للمؤشر هي قياس “قوة” الحركة السعرية عن طريق احتساب التغيرات السعرية ثم تلطيفها مرتين لتقليل تأثير التحركات العابرة. الناتج هو مؤشّر يتأرجح حول الصفر، يعبر عن مدى سيطرة الزخم الإيجابي أو السلبي، ما يساعد في تمييز الحركات المستمرة عن الضوضاء العشوائية.
كيف يعمل مؤشر True Strength Index؟
- يحسب مؤشر التغير اليومي أو الفاصل الزمني للسعر (الفرق بين الشمعة الحالية والسابقة) كقياس أولي للزخم.
- يتم تلطيف هذا القياس مرتين باستخدام متوسطات متحركة أُسيّة أو مماثلة — تلطيف قصير ثم تلطيف طويل — لتقليل الضجيج.
- يجرى نفس التلطيف على القيم المطلقة للتغيرات لتكوين معيار للمقارنة.
- يتم قسمة التلطيف المزدوج للتغيرات على التلطيف المزدوج للقيم المطلقة للحصول على قيمة النسبة التي تشكّل المؤشر، ما يجعل القراءة مركزة حول الصفر.
- في كثير من التطبيقات يُضاف خط إشارة (متوسط بسيط أو أسي لفترة قصيرة) لتمكين مراقبة تقاطعات المؤشر مع خط الإشارة.
أهم الإشارات التي يعطيها مؤشر True Strength Index
- عبور خط الصفر: قيمة فوق الصفر تدل على زخم إيجابي نسبي، وقيمة تحت الصفر تدل على زخم سلبي نسبي.
- تقاطعات مع خط الإشارة: تقاطع المؤشر من أسفل إلى أعلى خط الإشارة يعتبر إشارة تغيير في الزخم، والعكس صحيح عند التقاطع من أعلى إلى أسفل.
- التباعد (Divergence): اختلاف اتجاه المؤشر عن اتجاه السعر (مثل ارتفاع السعر مع انخفاض المؤشر) قد يلفت الانتباه إلى ضعف الزخم.
- المستويات القصوى النسبية: قيم موجبة كبيرة أو سلبية كبيرة تشير إلى زيادة ملحوظة في قوة الزخم مقارنة بالفترات السابقة.
- استمرارية الزخم: بقاء المؤشر فوق أو تحت الصفر لفترة يدعم فكرة استمرار الزخم في ذلك الاتجاه.
الإعدادات الشائعة وكيف تؤثر على قراءة المؤشر
تغيير إعدادات التلطيف يؤثر على حساسية المؤشر مقابل كمية الضجيج. إعدادات أقصر تجعل المؤشر أسرع في الاستجابة لكنها تزيد من الإشارات الخاطئة؛ إعدادات أطول تقلل الضجيج لكنها تزيد التأخير.
- الإعداد القياسي الشائع: 25,13 مع خط إشارة 7 — مناسب لمتوسطات زمنية يومية وأُفق تداول متوسط.
- إعدادات أقصر: مثلاً 13,7 — تزيد الحساسية وتناسب الأُطر الزمنية الأصغر مثل الساعة أو 15 دقيقة لكنها قد تولّد تشويشًا.
- إعدادات أطول: مثلاً 50,25 — تُستخدم للاتجاهات الطويلة الاجل وتقلل الإشارات الخاطئة في الأسواق المتذبذبة.
متى يكون مؤشر True Strength Index مفيدًا؟
- عندما يكون السوق في اتجاه واضح وتحتاج لتأكيد استمرارية الزخم.
- لملاحظة حالات التباعد بين السعر والزخم والتي قد تشير إلى ضعف الحركة الحالية.
- في تحليلات متعددة الأطر الزمنية لمقارنة قوة الزخم على فترات مختلفة.
- عند الرغبة بتصفية الضوضاء من قياسات الزخم التقليدية للحصول على صورة أوضح.
متى قد يكون مؤشر True Strength Index مضلّلًا أو أقل دقة؟
- في أسواق جانبية أو متذبذبة حيث يولّد التلطيف إشارات متأخرة أو تقلبات مضللة.
- بعد أحداث سعرية مفاجئة (أخبار أو بيانات اقتصادية) حيث تظهر قفزات كبيرة قد تعطي إشارات غير مستمرة.
- عندما تُستخدم إعدادات قصيرة جدًا فتزداد نسبة الإشارات الخاطئة.
- عند الاعتماد على المؤشر بمفرده دون مقارنة مع سياق السعر أو مؤشرات إضافية.
مثال عملي مبسّط على قراءة مؤشر True Strength Index
افترض أن السعر في رسم يومي يصعد ويكوّن قمة أعلى تلو الأخرى بينما مؤشر القوة الحقيقية يكوّن قممًا أقل. هذه حالة تباعد سلبي توضح أن الزخم الإيجابي يضعف بالرغم من ارتفاع السعر، ما يشير إلى ضرورة مراقبة تطور السعر والزخم قبل استنتاج استمرار الاتجاه.
في سيناريو آخر، إذا ارتفعت قيمة المؤشر وعبرت فوق الصفر ثم تقاطعت مع خط الإشارة من الأسفل، فذلك يشير إلى زيادة في الزخم الصاعد ويمكن اعتباره إشارة تأكيد لوجود قوة شرائية متزايدة نسبياً عند النظر إلى الزخم وحده.
الفرق بين مؤشر True Strength Index وبعض المفاهيم المشابهة
الفرق بين مؤشر True Strength Index ومؤشر القوة النسبية (RSI)
مؤشر القوة النسبية يقيس سرعة وحجم التغيرات السعرية على مقياس محدد غالبًا بين 0 و100، بينما مؤشر القوة الحقيقية يطبق تلطيفًا مزدوجًا على التغيرات السعرية ليبرز الزخم المستمر حول مستوى الصفر. RSI يميل لأن يكون مباشرًا وأكثر حساسية لقيم التغير الحالية، أما TSI فملائم أكثر لإبراز الزخم المستمر وتقليل الضجيج.
الفرق بين مؤشر True Strength Index ومؤشر MACD
MACD يقارن بين متوسطين متحركين لسعر الإغلاق ليقيس التباعد بينهما، ويُظهر زخم الاتجاه والتقاطع مع خط الإشارة. TSI يعتمد على تلطيف التغيرات السعرية نفسها (المومنتوم) ويتم تطبيقه على قيم الفرق وقيم الفرق المطلقة، ما يجعله يركز على نسبة الزخم الملسّق بدلًا من الفرق بين متوسطين لسعر الإغلاق. كلاهما يستخدم لتقدير الزخم لكن منهجية الحساب والقراءات الناتجة تختلف.
أسئلة شائعة عن مؤشر True Strength Index
ما هو نطاق قيم مؤشر القوة الحقيقية؟
المؤشر يتأرجح حول الصفر ولا يمتلك نطاقًا محددًا مثل 0–100؛ القيم الإيجابية تعكس زخمًا صاعدًا والسلبية تعكس زخمًا هابطًا، والمقارنة بالنسبة لتواريخ سابقة تساعد في تقييم الشدة.
هل هناك إعداد “أفضل” عالمي لمؤشر القوة الحقيقية؟
لا يوجد إعداد يناسب كل الحالات؛ الإعداد القياسي الشائع هو 25,13 مع خط إشارة 7، لكن الاختيار يعتمد على الإطار الزمني وأهداف التحليل والحساسية المطلوبة.
هل يُستخدم المؤشر وحده لاتخاذ قرارات؟
المؤشر أداة تحليلية لقياس الزخم ويُستحسن استخدامه مع أدوات أخرى وسياق السعر والحوامل الزمنية للحصول على صورة أكثر تكاملاً بدل الاعتماد عليه بشكل منفرد.
ما معنى تقاطع المؤشر مع خط الصفر؟
عبور المؤشر فوق الصفر يُفسر على أنه تحول نحو زخم إيجابي نسبي، وعبوره تحت الصفر يدل على زخم سلبي نسبي، لكن يجب النظر لحجم الحركة والسياق لتقييم أهميته.
كيف يمكن استخدام التباعد مع مؤشر القوة الحقيقية؟
التباعد يحدث عندما يتحرك السعر في اتجاه معين بينما يتحرك المؤشر في الاتجاه المعاكس؛ تباعد هبوطي قد يشير إلى ضعف الزخم الصاعد، وتباعد صعودي قد يشير إلى ضعف الضغوط البيعية، ويحتاج دائماً لتأكيد من السعر أو مؤشرات إضافية.
هل المؤشر مناسب لجميع الأصول؟
يمكن تطبيقه على أسهم وفوركس والعملات الرقمية والسلع، لكن فعاليته تختلف حسب سلوك الأصل وإطار الزمن المستخدم وسلوك تقلبات السوق.
كيف تؤثر الأخبار على قراءة المؤشر؟
التحركات السعرية الحادة الناجمة عن الأخبار قد تولّد قفزات مفاجئة في المؤشر قد لا تعكس استمرارية الزخم، لذا تتطلب هذه الحالات حذراً وتحققًا إضافيًا.
هل يمكن تعديل نوع المتوسط المتحرك في الحساب؟
نعم، بعض الأدوات تسمح باستخدام متوسطات أُسيّة أو بسيطة أو أخرى، وتغيير نوع المتوسط يؤثر على الطابع الزمني للمؤشر وحساسيته.
أهم النقاط حول مؤشر True Strength Index
- المؤشر يقيس الزخم عبر تلطيف مزدوج لتقليل الضجيج وإبراز الحركات المستمرة.
- يُعرض حول مستوى الصفر، والقيم الإيجابية والسلبية تعكس اتجاه الزخم النسبي.
- الإعدادات تحدد توازنًا بين الحساسية والضجيج؛ الإعدادات القياسية الشائعة هي 25,13 مع خط إشارة 7.
- يُعطي إشارات عبر تقاطعات خط الإشارة، عبور مستوى الصفر، وحالات التباعد مع السعر.
- فعاليته أفضل في أسواق ذات اتجاه واضح وقد تكون أقل دقة في ظروف جانبية أو عند تقلبات شديدة.
